Могут ли демографические изменения повлиять на работу банков или даже создать новые условия в финансовой системе? Наблюдательный совет Европейского центрального банка провел исследование демографической ситуации в странах ЕС и пришел к неутешительным выводам.
Исследование Патрика Монтаньера, члена Наблюдательного совета ЕЦБ, было направлено на то, чтобы признать изменение демографической среды, в которой работают банки, и изучить, как это повлияет на их долгосрочную устойчивость.
«Стареющее население склонно больше сберегать, меньше брать в долг и отдавать предпочтение менее рискованным инвестициям. Меньше молодых семей означает меньше новых жилищных и бизнес-кредитов, в то время как большее количество пенсионеров означает больший спрос на продукты ликвидности и управления активами» – таковы результаты исследования.
По словам члена Наблюдательного совета ЕЦБ, эта трансформация поднимает ряд вопросов: «Насколько стабильным останется местное финансирование, когда пожилые люди будут использовать свои сбережения и другие активы? Как может измениться стоимость залога в регионах, где плотность населения или спрос на жилье снижаются? Могут ли меняющиеся демографические тенденции стать новым источником уязвимости для банковской системы? Все эти вопросы требуют дальнейшего изучения».
Исследование показывает, что во всех странах ЕС, включая Кипр средний уровень рождаемости ниже уровня прироста населения. Опыт Японии позволяет увидеть, к чему может привести старение населения. «Япония давно сталкивается с более напряженным рынком труда, растущими потребностями в уходе и давлением на экономический рост».
Наблюдательный совет ЕЦБ отмечает, что Европа идет не совсем по тому же пути, но столкнется с аналогичными структурными проблемами, поскольку численность ее трудоспособного населения достигнет пика и начнет сокращаться после 2030 года. «Этот сдвиг начался уже десятилетия назад, он постепенный и глубокий. Средний возраст в ЕС уже превышает 44 года, а к 2050 году каждый четвертый европеец будет старше 65 лет».
Патрик Монтаньер объясняет, что «на рынок труда выходит все меньше молодых работников, а рост населения все больше зависит от миграции, как из-за пределов ЕС, так и внутри него, поскольку люди перемещаются в более динамичные городские центры.
Эти потоки поддерживают общий рост, но могут усугубить региональное неравенство, в результате чего сельские и периферийные районы будут сталкиваться с сокращением населения и нехваткой рабочей силы».
Но как эти данные могут повлиять на финансовую систему? Патрик Монтаньер поясняет, что банки, ориентированные на предоставление традиционных услуг, могут столкнуться со структурными проблемами. Сети отделений, оптимизированные для менее продвинутых в цифровых технологиях клиентов, могут испытывать трудности с привлечением молодых клиентов, предпочитающих цифровые каналы.
Некоторые банки, ориентированные на сельские районы, могут столкнуться с давлением. Сейчас они, возможно, и получают стабильное финансирование и высокую краткосрочную прибыль благодаря старению населения, формирующему базу лояльных клиентов. Однако эта клиентская база может сократиться по мере старения старших возрастных групп и миграции молодого населения.
Текст подготовлен по материалам Phileleftheros.
Читайте также:
